Стратегия фьючерсного грида Coin-M позволяет инвесторам зарабатывать на волатильности рынка: покупать дешевле и продавать дороже или продавать дороже и покупать дешевле. Эта стратегия помогает следовать за колебаниями рынка и получать прибыль

Фьючерсный грид Coin-M — это особый вид фьючерсного грида, ориентированный на инвестирование и получение прибыли в нестейблкоинах.
​

Инвестиции вносятся в криптовалютах, отличных от стейблкоинов (например, BTC, ETH и SOL, за исключением USDT), а прибыль фиксируется в той же валюте. Этот грид работает по тем же принципам, что и другие фьючерсные гриды.
​

Как сказано выше, фьючерсный грид Coin-M — это «инвестирование и получение прибыли в нестейблкоинах», поэтому цена монеты влияет на результат двояко:
​

Изменение количества монет за счёт PnL грида и стоимость этих монет в USDT.
​

Поэтому фьючерсный грид Coin-M обычно используют так:
​

При росте цены монеты лонг-грид на фьючерсах Coin-M позволяет:

Предположим, что лонг-грид на фьючерсах Coin-M BTC/USDT и лонг-грид на фьючерсах USDT запущены по цене 80 000 USDT с одинаковыми параметрами, с вложением 0,1 BTC и 8 000 USDT соответственно, оба с плечом 3x.
​

Когда цена вырастет до 100 000 USDT, чистая стоимость фьючерсного грида Coin-M будет выше:

При падении цены монеты шорт-грид на фьючерсах Coin-M позволяет:

Предположим, что шорт-грид на фьючерсах Coin-M BTC/USDT запущен по цене 100 000 USDT с вложением 0,1 BTC (эквивалентно 10 000 USDT), а затем цена падает до 80 000 USDT.
​

С плечом 3x:

С плечом 1x:

Важно: при шорте с плечом 1x ликвидация фьючерсного грида Coin-M маловероятна, поэтому это предпочтительный вариант для хеджирования
​

Как грид-стратегия, фьючерсный грид Coin-M эффективно зарабатывает на колебаниях цены и накапливает монеты. Это подготавливает инвестора к дальнейшему развитию рынка.
​

Шаг 1: Скачайте/обновите приложение Pionex до последней версии и войдите в аккаунт, чтобы получить доступ к фьючерсному грид-боту Coin-M
​

Шаг 2: Нажмите [Бот] в нижнем меню, затем [Создать] - [Фьючерсы], где вы найдёте вариант «Сеточный бот COIN-M фьючерсов».

​Шаг 3: В разделе «Сеточный бот COIN-M фьючерсов» выберите нужную пару фьючерсов Coin-M, затем выберите «Готовые стратегии» и нажмите «Длинный», «Шорт» или «Нейтральный». Система предложит подходящие AI-стратегии, и вы сможете выбрать нужную, нажав кнопку [Копировать бота]

Также можно выбрать «Настроить», чтобы вручную задать параметры грида, настроить плечо и создать грид.

​Шаг 4: После копирования стратегии введите сумму инвестиций и нажмите [Создать] - [Подтвердить], чтобы разместить ордер бота.

Шаг 1: Откройте сайт Pionex, войдите в аккаунт, нажмите [Фьючерсы] в верхнем меню, затем [Бот фьючерсов], где вы найдёте вариант «Сеточный бот COIN-M фьючерсов».

​Шаг 2: В разделе «Сеточный бот COIN-M фьючерсов» выберите нужную пару фьючерсов Coin-M, затем выберите «Готовые стратегии» и нажмите «Длинный», «Шорт» или «Нейтральный». Система предложит подходящие AI-стратегии, и вы сможете выбрать нужную, нажав кнопку [Копировать бота].

Также можно выбрать «Настроить», чтобы вручную задать параметры грида, настроить плечо и создать грид. Создание грида через «Настроить» выглядит так:

​Шаг 3: После копирования стратегии введите сумму инвестиций и нажмите [Создать] - [Подтвердить], чтобы разместить ордер бота.

Вопрос: Какие торговые пары поддерживают фьючерсные грид-боты Coin-M?
​Ответ: Мы поддерживаем несколько пар бессрочных фьючерсов Coin-M. Их можно найти в разделе [Рынок] - [Фьючерсы] - [Coin-M].

Вопрос: Одинаковы ли фьючерсы Coin-M и фьючерсы USDT на одну и ту же криптовалюту? Например, фьючерсы Coin-M BTC/USDT и фьючерсы BTC/USDT?
​Ответ: Цены фьючерсов Coin-M и фьючерсов USDT на одну и ту же криптовалюту следуют за спотовым рынком, поэтому обычно движутся похоже. Но это разные фьючерсы, поэтому их колебания цен не совпадают полностью, а ликвидность может отличаться.
​

Вопрос: При одинаковых параметрах и цене входа будет ли чистая прибыль (не общая чистая стоимость) фьючерсного грида Coin-M больше, чем у фьючерсного грида USDT?
​Ответ: При одинаковых параметрах и цене входа чистая прибыль обоих гридов обычно похожа. Основные отличия — в чистой стоимости суммы инвестиций и в возможности удерживать спот (и не упустить прибыль от будущего роста цены). Кроме того, фьючерсы Coin-M и фьючерсы USDT различаются, поэтому в экстремальных рыночных условиях число арбитражных сделок может отличаться, что даёт небольшую разницу в прибыли.
​

Вопрос: Почему после открытия ордера сумма делится на фактические инвестиции и динамическую маржу?
​Ответ: Фактические инвестиции — это сумма, на которую вы открываете ордер, а динамическая маржа — это зарезервированная «подушка безопасности». Часть общей суммы инвестиций можно зарезервировать как динамическую маржу при открытии ордера или добавить её позже. Эта сумма покрывает плавающие убытки и снижает риск ликвидации.
​

Как показано на изображении, при лонге добавление динамической маржи снижает расчётную цену ликвидации, а при шорте — повышает её. Когда грид приближается к цене ликвидации, риск можно снизить, добавив динамическую маржу. Если позже грид станет прибыльным и отойдёт от цены ликвидации, маржу можно вывести.
​

​Вопрос: Можно ли добавить/вывести маржу в моём фьючерсном грид-боте Coin-M?
​Ответ: Да. Чтобы управлять маржой бота, нажмите на работающий бот и перейдите в [Еще] - [Скорректировать маржу]. Чтобы добавить маржу, выберите [Add Margin]. Чтобы вывести маржу, выберите [Withdraw Margin]. Добавленная маржа используется как доступный баланс для поддержания позиции или списания комиссий и не меняет параметры бота.

Вопрос: Нужно ли включать резервирование маржи? Когда лучше резервировать маржу?
​Ответ: Если при открытии ордера включить резервирование маржи, система зарезервирует часть суммы инвестиций как «подушку безопасности» — динамическую маржу. При лонге она снижает расчётную цену ликвидации, а при шорте повышает её. Если вы не хотите резервировать динамическую маржу, снимите флажок, оставьте поле динамической маржи пустым и укажите только фактическую сумму инвестиций.
​

Чтобы грид не приближался к цене ликвидации, мы обычно рекомендуем включать эту опцию, особенно при высоком плече. Если у вас уже есть опыт работы с фьючерсными гридами и вы хотите больше контроля над средствами, можно сначала снять флажок, а после открытия ордера добавлять или уменьшать маржу через функцию управления маржой.
​

Вопрос: Становится ли прибыль грида автоматически маржой?
​Ответ: Да, прибыль грида помогает снизить риск ликвидации. Однако эту часть прибыли грида пока нельзя вывести.
​

Вопрос: Можно ли вывести прибыль грида?
​Ответ: Да. Нажмите [Еще] - [Получите прибыль от сетки], чтобы вывести доступную прибыль грида из бота.

Вопрос: Чем отличается цена маркировки от последней цены?
​Ответ: Цена маркировки — это расчётная справедливая стоимость фьючерсного контракта. Она учитывает справедливую стоимость актива, чтобы избежать лишних ликвидаций при колебаниях рынка. Фьючерсные гриды Pionex используют цену маркировки как условие срабатывания ликвидации и рассчитывают по ней плавающую прибыль и убытки. Способ расчёта цены маркировки описан в документации на официальном сайте: Цена маркировки.

Вопрос: Что такое ставка финансирования и почему с меня взимается плата?
​Ответ: Ставка финансирования — это особый механизм бессрочных фьючерсов, который привязывает цену фьючерса к спотовой цене. Она применяется и к ручной, и к грид-торговле и рассчитывается каждые 8 часов. Если ставка положительная, держатели лонг-позиций платят держателям шорт-позиций, если отрицательная — наоборот. Способ расчёта платы за финансирование описан в документации на официальном сайте: Плата за финансирование.

Вопрос: Где отражается списание/начисление по ставке финансирования? Как посмотреть историю?
​Ответ: Доходы и расходы по ставке финансирования отражаются в плавающей прибыли и убытках. Историю можно найти в боте: [Подробно] - [Транзакции] - [История финансирования] - [Funding Fee].
​

Вопрос: Почему в диапазоне грида нет ордера на покупку?
​Ответ: Это связано с тем, что Pionex использует динамические ордера для двухуровневой буферной технологии. Если ячеек грида много, система для максимального использования маржи не выставляет все ордера сразу, а размещает их рядом с текущей ценой и корректирует по мере движения цены.

Дополнение: что такое двухуровневый буфер?
​Из-за требований к поддерживающей марже ордер, близкий к ликвидации и не исполненный, обычно отменяется автоматически. В такой ситуации некоторые биржи могут автоматически закрыть грид-торговлю и ликвидировать позиции. Но если рынок быстро отскакивает после падения, это приводит к лишним убыткам для пользователя. Pionex в такой ситуации не закрывает ордера пользователя, а автоматически восстанавливает максимально возможное количество неисполненных ордеров с учётом текущей позиции и маржи. После добавления маржи автоматически выставляется больше ордеров. Благодаря двухуровневому буферу фьючерсные гриды Pionex поддерживают плечо до 100x, а пользователи могут свободно задавать диапазон, количество ячеек и другие параметры без учёта их взаимосвязи, что делает работу с ботом значительно удобнее.

Вопрос: Почему появляется предупреждение «ордер близок к расчётной цене ликвидации», хотя текущая цена далеко от неё?

Ответ: Из-за плеча во фьючерсной торговле колебания прибыли и убытков часто бывают значительными. Чтобы вы успели добавить динамическую маржу при резких движениях рынка, мы показываем предупреждение, когда расчётная цена ликвидации уже недалеко.

Вопрос: Почему я не могу открыть фьючерсный грид Coin-M, хотя на фьючерсном счёте есть средства?

Ответ: В целях управления рисками ручная фьючерсная торговля Pionex ведётся на отдельном счёте, а стратегии ботов и спотовая торговля связаны с основным счётом. Если на основном счёте недостаточно средств, но они есть на фьючерсном счёте, переведите средства на основной счёт, а затем откройте фьючерсный грид. Кнопка перевода находится на странице счёта или на странице ручной настройки фьючерсного грида, как показано на изображении.​

Вопрос: Можно ли использовать пробные фьючерсные средства для оплаты комиссий фьючерсного грида Coin-M?

Ответ: Нет. В целях управления рисками ручная фьючерсная торговля Pionex ведётся на отдельном счёте, а стратегии ботов и спотовая торговля связаны с основным счётом. Пробные фьючерсные средства доступны только на счёте ручной торговли (то есть на фьючерсном счёте) и не могут использоваться на основном счёте.

Вопрос: Почему общий P&L показывает убыток, а прибыль грида положительная?

Ответ: Прибыль грида — это сумма прибыли от каждой завершённой пары ордеров на покупку и продажу в стратегии. Общий P&L включает и реализованную, и нереализованную прибыль и убытки. Если открытые позиции бота сейчас в убытке, а реализованной прибыли грида недостаточно, чтобы его покрыть, общая прибыль и убыток будут отрицательными.

Вопрос: Почему общее число ордеров на покупку и продажу не равно количеству моих ячеек грида?

Ответ: Наш фьючерсный грид-бот использует модель динамического размещения ордеров: отложенных ордеров всегда ограниченное число, и они расположены рядом с текущей ценой. Это повышает эффективность использования капитала и доходность и снижает риск ликвидации.

Вопрос: В какой валюте вернутся мои активы при закрытии фьючерсного грид-бота Coin-M?

Ответ: Вы можете выбрать. При закрытии бота система предложит выбрать, в чём рассчитать ваши активы (начальные инвестиции + прибыль): в USDT или в базовой монете.

Вопрос: Какая прибыль на ячейку грида нужна, чтобы покрыть торговые комиссии?

Ответ: Каждая завершённая сделка грида — это одна покупка и соответствующая ей продажа. Обе части выставляются лимитными ордерами и исполняются как мейкер, поэтому за полный цикл вы платите примерно две комиссии мейкера. Чтобы цикл был прибыльным, шаг цены на ячейку (её доходность) должен быть больше этой комиссии за полный цикл.

Комиссии по фьючерсам Coin-M взимаются по текущей ставке, которая зависит от рынка и вашего VIP-уровня, поэтому для грида Coin-M нет единой фиксированной точки безубыточности. Проверьте текущую комиссию мейкера по фьючерсам на странице комиссий и используйте примерно удвоенную ставку как ориентировочную минимальную доходность на ячейку. Не используйте значение для спотового грида — комиссии зависят от продукта.

Фактические комиссии работающего бота показаны в разделе [Подробно] - [Транзакции].

Вопрос: Почему расчётная стоимость открытия (Estimated Open Value) моего фьючерсного грида Coin-M намного меньше, чем я ожидал по ценовому диапазону?

Ответ: В фьючерсном гриде Coin-M линии грида расположены неравномерно на привычной шкале цен в USDT. Они плотнее в нижней части диапазона и реже в верхней. Поэтому линий грида между текущей ценой и верхней границей гораздо меньше, чем дало бы простое линейное деление диапазона: когда текущая цена близка к верху диапазона, над ней лежит лишь небольшая доля линий, а начальная позиция (Estimated Open Value) рассчитывается по этим линиям. Поэтому Estimated Open Value получается небольшой. Это ожидаемое поведение грида с маржой в монетах, а не ошибка. Значения Estimated Open Value, количества ячеек и показатели на ячейку на экране подтверждения являются определяющими — ориентируйтесь на них; они не пропорциональны ценовому диапазону линейно.

Вопрос: Будет ли прибыль в верхней части диапазона тоже ниже линейной оценки?

Ответ: Да. В этом верхнем сегменте меньше линий грида, поэтому там меньше завершённых циклов покупки-продажи — а значит, и меньше прибыли грида, — чем предполагает линейная оценка. Это соответствует меньшей плотности грида в этой зоне и не является ошибкой в расчёте или распределении прибыли грида. Если вы хотите сосредоточить больше линий грида в определённой ценовой зоне, сузьте диапазон или увеличьте количество ячеек, затем перед созданием бота снова проверьте экран подтверждения (на нём показана фактическая схема грида).

Вопрос: Мой бот показывает «Won't Liq.» вместо числа — что это значит?

Ответ: «Примерная цена ликвидации» — это одно поле, в котором показывается либо цена, либо «Won't Liq.». Надпись «Won't Liq.» означает, что при текущих настройках и текущей рыночной цене система не видит риска ликвидации для этой стороны — это не отдельное поле и не отдельная функция бота.

Вопрос: Расчётная цена ликвидации считается по моей текущей позиции или по всему гриду?

Ответ: Это худший сценарий для грида, а не ваша текущая позиция. Система исходит из того, что все отложенные ордера на рисковой стороне грида исполнены — то есть позиция выросла до максимума в этом направлении, — и рассчитывает цену ликвидации для этой максимальной позиции. Поэтому значение может быть далеко от цены безубыточности текущей позиции.

Вопрос: Почему изменилась «Примерная цена ликвидации» — даже между двумя быстрыми изменениями настроек?

Ответ: Расчётная цена ликвидации — это текущая оценка, а не фиксированная гарантия. Она пересчитывается при каждом изменении входных данных — плеча, зарезервированной или добавленной маржи, добавленных или уменьшенных инвестиций, изменённого ценового диапазона, — а также при списании платы за финансирование и движении цены маркировки. При высоком плече, и особенно на Coin-M, она очень чувствительна, поэтому два изменения с разницей в несколько секунд могут заметно сдвинуть её или даже переключить между ценой и «Won't Liq.». Всегда ориентируйтесь на текущее значение на странице сведений о боте, а не на значение из более раннего предпросмотра.

Вопрос: Почему у лонг- или шорт-грида только одно поле цены ликвидации?

Ответ: Лонг- или шорт-грид несёт направленный риск только в одну сторону (лонг — вниз, шорт — вверх), поэтому показывает одно поле «Примерная цена ликвидации»; отдельного поля для противоположной стороны нет. В этом поле показывается либо цена, либо «Won't Liq.» — это два взаимоисключающих состояния одного поля, а не пара «число с одной стороны, отсутствие ликвидации с другой».

Вопрос: Почему нейтральный грид показывает две цены ликвидации?

Ответ: Нейтральный грид открывается без начальной позиции и может набирать позицию в любом направлении по мере движения цены, поэтому показывает две независимые оценки — «Liq. price (Rising)» и «Liq. price (Falling)». Они рассчитываются отдельно, поэтому каждая может независимо показывать цену или «Won't Liq.».

Вопрос: Почему «Starting Price» моей позиции фьючерсного грида немного отличается от текущей рыночной цены — это проскальзывание, разница между ценой маркировки и последней ценой или комиссия?

Ответ: Небольшая разница между Starting Price бота и текущей рыночной ценой — это нормально. Это не комиссия и не разница между ценой маркировки и последней ценой: Starting Price не основана на цене маркировки. Она следует из того, как определяется Starting Price:

Точные значения смотрите в разделе [Подробно] - [Параметры] бота и в истории его ордеров/транзакций, а не пересчитывайте их вручную. Небольшая разница ожидаема. Если Starting Price сильно отличается — а не немного — или направление позиции не соответствует вашим настройкам, сообщите ID бота и примерное время, чтобы наша служба поддержки могла проверить.